RTL Group ha firmado con Comcast un acuerdo definitivo para la adquisición de Sky Deutschland a cambio de un pago en efectivo de 150 millones de euros y una contraprestación variable de hasta 377 millones vinculada a la evolución del precio de las acciones de RTL Group. En este sentido, Comcast, empresa matriz de Sky, podrá activar la contraprestación variable en cualquier momento dentro de los cinco años posteriores al cierre, siempre que el precio de las acciones de RTL Group supere los 41 euros. De su lado, RTL Group tiene derecho a liquidar la contraprestación variable en acciones, efectivo o una combinación de ambos y está considerando la compra de acciones propias para poder liquidar la contraprestación variable total o parcialmente en acciones.
A través del acuerdo, RTL Group adquirirá la totalidad de los negocios de Sky en Alemania, Austria y Suiza, incluyendo las relaciones con los clientes en Luxemburgo, Liechtenstein y Tirol del Sur. Se espera que la transacción genere 250 millones de euros en sinergias anuales en un plazo de tres años, principalmente en costes en todas las categorías. Por otro lado, en virtud de un acuerdo de licencia de marca independiente, RTL tendrá derecho a utilizar la marca Sky en la región DACH (Alemania, Austria, Suiza), Luxemburgo, Liechtenstein y Tirol del Sur. RTL adquirirá la marca de streaming "WOW" de Sky Deutschland como parte de la transacción.
Las dos empresas continuarán operando de forma independiente hasta que se obtengan las aprobaciones regulatorias, lo que se espera para 2026. "La fusión de RTL y Sky supone una transformación para RTL Group", declaró Thomas Rabe, consejero delegado de RTL Group, destacando el impulso al negocio de 'streaming', con aproximadamente 11,5 millones de suscriptores de pago, y la diversificación de las fuentes de ingresos. "Se estima que las sinergias rondarán los 250 millones de euros anuales en los tres años siguientes al cierre, lo que generará un importante valor para los accionistas. Juntos, RTL y Sky estarán en una posición aún más sólida para invertir en personas, contenido y tecnología en Alemania y en Europa y competir con las empresas globales de tecnología y streaming".
"Este acuerdo proporciona una sólida plataforma para el éxito a largo plazo y garantiza que Sky siga participando en el crecimiento del negocio combinado", afirmó Dana Strong, consejera delegada del Grupo Sky.